2023’ün dördüncü çeyreğinde IBM (kod kodu: IBM), %3’lük gelir artışı ve 11 milyar doların üzerinde değerde serbest nakit akışı bildirdi. Şirketin yapay zeka ve veri platformu Watsonx ve danışmanlık işi, kalıcı gelir artışına katkıda bulundu. IBM’in 2024 mali görünümü iyimser ve özellikle hibrit bulut ve yapay zeka çözümlerine yönelik güçlü teknoloji talebi beklentileri var. Şirket aynı zamanda ortaklıkları ve satın almaları genişleterek stratejik hamleler yapıyor ve gelecek yıl orta tek haneli gelir büyümesini ve yaklaşık 12 milyar dolarlık serbest nakit akışını hedefliyor.
Temel Çıkarımlar
- IBM’in gelirleri, danışmanlıktaki güçlü performans ve sürekli gelirlerin etkisiyle dördüncü çeyrekte %3 arttı.
- Şirket, serbest nakit akışında önemli bir artış olduğunu ve önceki yıla göre 1,9 milyar dolar artışla 11,2 milyar dolara ulaştığını bildirdi.
- IBM’in yazılım ve danışmanlık segmentleri artık gelir tabanının %75’ini temsil ediyor ve bu da şirketin odak noktasında bir değişime işaret ediyor.
- Z16 döngüsü nedeniyle altyapı gelirlerinde beklenen bir düşüş var ancak şirket genel olarak 2024’ün ilk çeyreği için tüm yıla benzer bir gelir artışı öngörüyor.
- IBM, gelir artışını yüzde 0,5’ten fazla etkileyecek olan Weather Company varlıklarının satışını tamamlamayı planlıyor.
Şirket Genel Bakışı
- IBM, 2024’te orta tek haneli gelir artışını hedefliyor.
- Şirket gelecek yıl yaklaşık 12 milyar dolar serbest nakit akışı elde etmeyi bekliyor.
- IBM, 2024 için orta tek haneli modele uygun olarak döviz gelirinde sabit bir büyüme öngörüyor.
Düşüş Öne Çıkanlar
- Şirket, z16 döngüsü nedeniyle altyapı gelirinde düşüş bekliyor.
- Bazı yazılım işletmeleri yavaşladı ancak IBM yeniden hızlanacaklarından emin.
Yükselişte Öne Çıkanlar
- IBM’in yazılım gelirindeki artışın ortadaki tek haneli modelin biraz üzerinde olması bekleniyor.
- Danışmanlık gelirlerinin %6 ile %8 arasında artması bekleniyor.
- Şirketin faaliyet vergi öncesi marjının yaklaşık yüzde 0,5 puan artması bekleniyor.
kaçırıldı
- Weather Company varlıklarının satışının, 2024 yılının ilk çeyreğinde gelir artışını yüzde 0,5 puandan fazla olumsuz etkilemesi bekleniyor.
Sorular ve Cevaplarda Öne Çıkanlar
- Yöneticiler, Red Line ve devam eden işlemci büyümesi sayesinde %6 büyüme bekliyor.
- AI iş hacminin yüz milyonların altında olduğu, üçte birinin yazılım ve geri kalanının danışmanlık olduğu bildiriliyor.
- IBM, danışmanlık işine olan güvenini koruyor ve büyümenin 2024 yılına kadar hızlanmasını bekliyor.
- İş ortamının dayanıklı olduğu görülüyor ve teknoloji bütçelerinin 2023 seviyelerinde kalması bekleniyor.
IBM’in ilgiye daveti, stratejik yönüne ve finansal sağlığına güvenen bir şirketin yansımasıydı. Değerli segmentlerdeki sağlam büyüme ve yazılım ve danışmanlık olanaklarını genişletmeye net bir şekilde odaklanmasıyla IBM, teknoloji pazarındaki yörüngesini sürdürmeye hazırlanıyor. Şirketin hibrit bulut çözümlerine, yapay zekaya ve stratejik satın almalara verdiği önem, dayanıklı bir küresel ekonomi ve CEO müşterileri arasında dengeli teknoloji bütçeleri karşısında inovasyona ve pazar liderliğine olan bağlılığının sinyalini veriyor.
InvestingPro Analizi
IBM’in en son kazanç çağrısı ve 2024 yılı için iyimser gelir artışı tahminleri ışığında, InvestingPro verileri ve ipuçları, IBM’in mali durumunu ve pazar konumunu değerlendiren yatırımcılara ek bağlam sağlıyor.
InvestingPro bilgileri, IBM’in piyasa değerinin 158,82 milyar dolar olduğunu gösteriyor ve bu da şirketin teknoloji sektöründeki önemli varlığını yansıtıyor. Fiyat/Kazanç (F/K) Oranı, 21,34 olan sektör ortalamasıyla aynı doğrultuda olup, IBM’in hisselerinin kendi çıkarları dikkate alınarak adil bir şekilde fiyatlanabileceğini göstermektedir. Ek olarak, şirketin 2023’ün 3. çeyreği itibarıyla on iki aylık Fiyat/Defter oranı 6,88 olup, bu oran muhtemelen yatırımcıların, şirketin istikrarlı performansı ve hibrit bulut ve yapay zeka teknolojilerindeki umut verici geleceği nedeniyle IBM’in net varlıkları için ödemeye hazır oldukları bir primi temsil ediyor. . işaret ediyor.
InvestingPro’nun özellikle makaleyle ilgili ipuçları arasında, IBM’in 28 yıl üst üste temettü artırma ve 53 yıl üst üste temettü ödemelerini sürdürme konusundaki geçmişi yer alıyor ve bu da şirketin hissedar getirilerine olan bağlılığının altını çiziyor. Ek olarak, IBM’in net gelirinin bu yıl artması bekleniyor ve bu da şirketin 2024 için kendi iyimser mali görünümüyle uyumlu.
Daha derin bir analiz arayan yatırımcılar için InvestingPro ek bilgiler sunuyor. Şu anda önümüzdeki dönem için kazançlarını yukarı doğru revize eden 4 analist var ve bu da IBM’in gelecekteki performansına ilişkin olumlu bir düşünceye işaret ediyor. Ayrıca analistler, şirketin bu yıl kârlı olacağını iddia ediyor ve bu, IBM’in son üç ayda elde ettiği %28,32’lik toplam fiyat getirisiyle de destekleniyor.
Bu ve diğer uzman görüşleriyle ilgilenenler için InvestingPro aboneliği artık %50’ye varan indirimle özel bir Yeni Yıl indiriminde. 2 yıllık InvestingPro+ aboneliğinde ek %10 indirim için SFY24Kupon kodunu kullanın veya 1 yıllık abonelikte %10 ek indirimden yararlanın. SFY241 Kupon kodunu kullanın. Aboneler, https://www.investing.com/pro/IBM adresinde IBM için 13 ek ipucunun yer aldığı güncel listeyle birlikte çok sayıda InvestingPro İpuçlarına erişebilecek.
Bu makale yapay zeka yardımıyla oluşturulmuş, bir editör tarafından çevrilmiş ve incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şartlar ve Koşullarımıza bakın.
